RUSSELL (IWM) EMPEZANDO A CUMPLIR CON OBJETIVO 138u$S PRODUCTO DE EJECUCION DE TRIANGULO ALCISTA DE LARGO PLAZO

GRAFICO DIARIO AL 23/12/2014

En el análisis del gráfico diario se puede observar que la corrección iniciada por fines de junio anticipando la terminación de los estímulos monetarios de la FED, estableció

• Un canal bajista de corto plazo
• Termino al tocar un soporte de mediano plazo e inicio un importante rebote, 
• En dicho proceso tecnico realizo el pullback a techo roto de la tendencial bajista y
• Continuo el camino alcista logrando superar en estos últimos dos dias la FIBO de 161,8 % luego de cuatro intentos frustado

En el corto plazo los indicadores establece

Empieza a bajar la volatilidad condición necesaria para consolidar una tendencia alcista

El MACD demuestra una solida posición alcista 

Valores a tener presente si logra cerrar nuevamente por encima de los 118 U$S.

De volver a frustar la ruptura de ese valor se debe monitorear la zona de 110 U$S

GRAFICO SEMANAL AL 23/12/2014

En este grafico quedan dos cosas claras

• La ratificación como soporte dinámico de mediano plazo 
• La posibilidad de tomar un nuevo canal alcista de mediano mejorando la pendiente, dando una suba mas dinámica al producto

Volatilidad muy baja en este fram time de analisis
El MACD con fuerte tentencia alcista.

GRAFICO MENSUAL AL 23/12/2014

En el gráfico de largo plazo se ha observado un ruptura de la importante FIBO DE 161,8% que de consolidarse en  su cuarto intento habilita el valor de 138 U$S pronosticado ya algunos meses atrás que parecían utópicos pero hoy realizables 

Es importante destacar que mas allá del aumento de la volatilidad producto de las dudas en el mercado del impacto del retiro de los estímulos monetarios de la FED, el mercado americano ha demostrado una maduración importante para poder mantener el flujo de fondos independiente del QE 

Por ahora solo debemos observar si consolida ruptura de 118 U$S y tener muy en cuenta el objetivo de 138 U$S como ejecución del triangulo de largo plazo

Analisis al 13/3/2014
http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/12/russell-2000-etf-iwm-ruptura-dinamica.html
En el ultimo informe del al 13/3/2014 decía
"El gráfico mensual reconoció como resistencia la FIBO DE 161,8% iniciando un proceso de corrección de corto plazo, su ruptura habilita el rango de U$S 127/30, sin perder de vista la ejecución del triangulo alcista de largo plazo cuyo objetivo esta en U$S 137,88 oportunamente visualizado y que en su momento era una total utopía, hoy con posibilidades de ser cumplido

Soporte de largo plazo en caso de iniciar una corrección de mayor rango U$S 100,98"

GRAFICO MENSUAL 26/8/2014

Se observa claramente que la Fibo de 161.8 se convirtió en resistencia conjuntamente con la resistencia dinámica, también nunca tuvo decisión de ir en iniciar una corrección de mayor importancia, manteniendo patrones alcista intacta teniendo en cuenta que la ruptura de 118 u$s habilita el objetivo de u$s 138 del triangulo de largo plazo. veremos como resuelve el mercado, 

El MACD esta dando señales de reversión al alza

GRAFICO SEMANAL

El objetivo a romper sigue siendo los 118 u$s y de llegar a romper la tendencial dinámica de largo plazo habilitaría los 138 U$S para el mes de noviembre soporte a tener en cuenta en una nueva corrección 105/6

GRAFICO DIARIO

Se observa que se ha movido en forma rectangular durante todo el año 2014 con piso en 107 y techo 118 con rupturas falsas generando bull tramp en los 118 y bear tramp con ruptura de media exponencial de  200 dias 

RUSSELL 2000 ETF (IWM) RECONOCIO LA FIBO DE 161.8% DE LARGO PLAZO COMO RESISTENCIA

GRAFICO MENSUAL AL 13/3/2014

El gráfico mensual reconoció como resistencia la FIBO DE 161,8% iniciando un proceso de corrección de corto plazo, su ruptura habilita el rango de U$S 127/30, sin perder de vista la ejecución del triangulo alcista de largo plazo cuyo objetivo esta en U$S 137,88 oportunamente visualizado y que en su momento era una total utopía, hoy con posibilidades de ser cumplido

Soporte de largo plazo en caso de iniciar una correccion de mayor rango U$S 100,98

SITUACION DE INDICADORES TECNICOS

• MACD al alza
• FLUJO DE DINERO se empieza a notar algún agotamiento de ingresos nuevos al producto 
• VOLATILIDAD de largo plazo demostrando que estructuralmente la tendencia es alcista.

GRAFICO SEMANAL AL 13/3/2014

El gráfico semanal demuestra todavía la falta de contundencia de la ruptura de esa resistencia secundaria que se ha transformado en muy importante según anticipara en anteriores informes http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/09/grafico-diario-el-s-cada-vez-en-rango.html

su ruptura y una eventual ruptura de la FIBO DE 161,8 de largo plazo habilita un suba hasta el rango de U$S 127/30

Soportes U$S 116 y  U$S 110

SITUACION DE INDICADORES TECNICOS

• MACD a la baja 
• FLUJO DE DINERO fuerte salida de fondos luego del fracaso de ruptura de U$S 118 
• VOLATILIDAD revirtiendo baja aunque el ultimo tramo de suba se realizo con fuerte volatilidad, dado que se utilizo muchas veces el short Squeezze para evitar una corrección de corto plazo

GRAFICO DIARIO AL 13/3/2014

Realizando una pequeña correccion de corto plazo luego de una suba ininterrumpida desde finales del año 2011, habiendo alcanzado como comentara el FIBO DE 161,8% De rebote de largo plazo. veremos esta correccion si sirve para descomprimir indicadores por tiempo y/o precio

Soporte U$S 114,3 y U$S 112.3

SITUACION DE INDICADORES TECNICOS

• MACD tendiendo a la baja con fuerte reversion 
• FLUJO DE DINERO reversion a la baja luego de una importante sobrecompra
• VOLATILIDAD empezando a revertir al alza que preanuncia una etapa bajista con mayor volatilidad ideal para el trading intradiario

GRAFICO DIARIO AL 6/01/2014 

El año 2014 inicio con un proceso de pequeña corrección del mercado americano que tanto se venia postergando aunque si ha aumentado la volatilidad que permite realizar un buen trading del ETF, en esta corrección encontramos como soportes importantes los 113 U$S y la tradicional media movil exponencial de 50 dias que ha funcionado muy bien en esta pata alcista como soporte, por ahora no analizo la posibilidad de una mayor corrección dado que la velocidad de baja no ha sido importante hasta el momento

GRAFICO DIARIO AL 19/12/2013

Nuevamente la media movil exponencial de 50 dias sirvio de soporte en el intradiario del dia de la fecha lo toco y reboto fuertemente principalmente luego del discurso de Bernanke, rompiendo la resistencia dinamica que intentaba conformar un canal de correccion bajista. empezo la reduccion de compra de bonos pero el mercado lo tomo de sorpresa y el mismo opero en consecuencia aumento volatilidad y distribuyo dando alguna excusa que la economia sigue mejorando, el discurso posterior a la decision creo mas incertidumbre al mercado donde veremos (salvo fuertes intervenciones de la FED autoregulando los mercados financiero americanos) una mayor volatilidad de los mercados financieros tantos en bonos, tasas y mercados emergentes, sin lugar a duda el retiro moderado del QE determinara a los administradores de carteras que valores desprenderse y cuales defender su tendencia y precio actual con lo que se caracterizara este periodo de Selectividad y volatilidad "bienvenida ella"

GRAFICO DIARIO CON CIERRE 13/12/2013

Esta conformando un pequeño canal bajista como para poder iniciar alguna corrección de corto plazo para descomprimir indicadores veremos de no romper 112, ira a buscar un objetivo de 108 veremos que decide el mercado

GRAFICIO DIARIO CON CIERRE 6/12/2013

En mi informe anterior http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/11/russell-2000-iwm-ruptura-de-resistencia.html había señalado la ruptura de una fuerte resistencia dinámica que habilitaba 1180 del Russell 2000 o bien podría convertirse en una bull tramp que posibilitaría una necesaria corrección que por ahora vemos como corrección máxima hasta la emm de 200 días hoy en 1010 puntos veremos los datos de empleo del viernes http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/12/employment-situation-nov-2013.html

y el sentimiento al consumidor http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/12/consumer-sentiment.html si bien para la economía real habla de una mejora, genera la incertidumbre de la decision de la FED en la próxima reunión

RUSSELL 2000 (IWM) RUPTURA DE RESISTENCIA DINAMICA, PARA IR EN BUSCA DE 1180 O BULL TRAMP.

 

GRAFICO AL CIERRE DEL 27/11/2013

El día miércoles el IWM ETF representativo del Russell 2000 rompió la resistencia dinámica que sirvió de resistencia en 5 oportunidades http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/11/iwm-russell-2000-rut-perspectiva-de.html y es probable que se direccione a 116 U$S como resistencia intermedia antes del objetivo de mas corto plazo de 118U$S todo ello sin tener siempre como alerta de que esto sea una bull tramp para dar un proceso de distribución y apertura de cortos en forma agresiva veremos el dictamen de mercado, cualquiera sea el escenario no debemos dejar de ver que el índice se encuentra en una clara tendencia alcista cuyos objetivos de largos son ambiciosos teniendo objetivos de 140 U$S o 1400 puntos del Russell según mi análisis de largo plazo explicitado oportunamente http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/11/iwm-russel-2000-actualizacion-largo.html

IWM RUSSELL 2000 RUT PERSPECTIVA DE CORTO PLAZO, CUANDO UNA RESISTENCIA SECUNDARIA SE CONVIERTE EN FUERTE ESCOLLO

 

GRAFICO DIARIO AL 26/11/2013

El ETF del Russell 2000 (IWM) claramente desde hace tiempo viene respetando la resistencia dinámica que en principio era secundaria pero a pasado a ser determinante dado que se ha convertido en fuerte resistencia dado que ayer ha intentado por 5ta vez romperla como bien se observa en mis anteriores análisis http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/11/iwm-russel-2000-actualizacion-largo.html  y su cierre no pudo sostenerse por encima, para habilitar nuevas suba murando el indicador del flujo de dinero la divergencia es clara y el motivo de no sostenerse por encima de los 112,85 fue la falta de fondos destinada a este ETF, veremos el día de hoy su comportamiento y si aparece dinero en este mercado, buscando su ruptura hoy en torno a los 113,10 U$S para habilitar la zona de 115/16 U$S o decide corregir

IWM RUSSEL 2000 (ACTUALIZACION con cierre al 25/11) LARGO MEDIANO Y CORTO PLAZO

GRAFICO AL 25/11/2013

Por el momento le es difícil romper resistencia dinámico hoy situada en U$S 113 para buscar los 116/7 U$S pero también se niega a tomar en cuentas las ultimas minutas de la FED http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/11/minutas-de-la-fed-indican-que-es.html que juntos algunos datos de EEUU dan la posibilidad de reducción de los estímulos monetarios, de todas formas sigo viendo una corrección que podría ubicar al índice en la EMM de 50 días o bien el soporte del canal bajista, por ahora es una visión de corrección de corto plazo solamente

GRAFICO DIARIO AL 18/11/2013

Mas alla de mi fuerte posición alcista en este ETF representativo de Russell 2000 el cierre del dia de ayer desde el punto de vista técnico amerita una corrección de corto plazo que fue abortada por los discurso de Bernanke y Yellen donde se nota claramente que las autoridades de la FED no van a permitir mayores correcciones dado su temor a que se le vaya de las manos la única variable que tienen controlada la formación de esta burbuja financiera a partir de su política laxa monetaria

GRAFICO DIARIO
Técnicamente el dia de ayer cierra en al eem de 50 que ha servido de soporte en los momentos difícil de mercado y hoy esta rebotando fuertemente como para dar una nueva lección a quienes anticipan situaciones de crisis o mercados bear sin grandes razones técnicas, para estar posicionado cortos en este productos.
Se puede observar que esta empezando a formar una pequeña cuña bajista con resolución alcista que puede romper la resistencia dinámica de 112 y continuar con su tendencia alcista de corto mediano y largo plazo.

ANALISIS DEL 19/8
http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/08/graficio-diario-el-russell-ingreso-en.HTML
ANALISIS DEL 31/8
http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/08/russell-cerca-del-objetivo-esperando.HTML
GRAFICO DIARIO

Por ahora transitando un canal ascendente e importante que esta pequeña corrección termine con una formación de doble piso en 108,8 para poder abordar un intento de ruptura de la línea secundaria dinámica hoy en 112 u$s veremos el comportamiento de este producto durante estos días

GRAFICO SEMANAL
Por el momento es  importante la ruptura de una línea secundaria que se ha convertido en  resistencia ubicada en los 112 U$S teniendo como soporte importante los U$S 100,8 sin alterar la tendencia de mediano plazo

GRAFICO MENSUAL

Por ahora esperando las definiciones de corto y mediano plazo objetivo inmediato en 118,4 u$s de romperse ir a buscar los 140U$S por el momentos los indicadores de largo plazo lucen como factible dicha hipótesis.

RUSSELL CERCA DEL OBJETIVO ESPERANDO ROMPER LOS 100 u$s COMO VALOR PSICOLOGICO

GRAFICO DIARIO

A punto de enfrentar al fuerte soporte psicológico de  U$S 100 y de la tendencial dinámica, se esta armando una pequeña divergencia que podría dar origen a un rebote para mantener el canal ascendente que viene formando

 

 

http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/08/graficio-diario-el-russell-ingreso-en.html

RUSSELL PRIMER OBJETIVO ZONA 99 98,3 U$S SE PUEDE ESTAR ANTE UN AJUSTE DE MEDIANO PLAZO

GRAFICIO DIARIO

El Russell ingreso en un proceso de corrección importante cuyo primer objetivo esta en la zona de U$S 99 - U$S 98.30 donde se encuentra el soporte dinámico de corto plazo pero el sell off luego del doble techo y el reconocimiento de la resistencia dinámica de canalización puede anticipar que se puede estar frente a un ajuste de mayor grado, por el momento el dinero viene rotando y por ahora han decidido la salida de renta variable y priorizar commodities seguir con cuidado cada producto financiero

ANALISIS DEL 12/8/2013
http://macrotendencia.blogspot.com.ar/2013/08/russell-inicio-de-correcccion-de-corto.html

RUSSELL, CORRECCCION DE CORTO PLAZO ES NECESARIA

GRAFICO DIARIO AL 9/8/2013

 

Del grafico de corto plazo se puede observar que el índice ha realizado un cuarto intento de ruptura de la resistencia dinámica del canal ascendente que viene conformando desde 14/11/2012 dado los indicadores técnicos saturados es necesario una sana corrección como primer objetivo al soporte de es mismo canal actualmente en U$S 98,5 o U$S 94,74 (38,2% de retroceso de toda la ultima suba) luego de ser testeado esos valores podremos analizar si eso determina el fin de una corrección o el índice puede iniciar un proceso de mayor corrección dado que la estructura ascendente técnicamente por ahora luce muy fuerte

 

ANALISIS ANTERIOR DEL 30 DE JULIO DE 2013

GRAFICO DIARIO

 El ETF representante del Russell 2000 en el corto plazo necesita una sana y razonable descomprensión de indicadores técnicos como todo los índices americano esto se puede realizar en dos forma por tiempo o por corrección de precios, dependiendo básicamente de las palabras de Ben Bernanke y la intervención que la FED viene realizando en los mercados a través de los QEs, por ahora el mercado no se ha enfrentado a la fuerza de la FED y su política monetaria extremadamente laxa, haciendo salvedad a ello enfrentando este escenario podemos observar que una línea de tendencia secundaria viene siendo resistencia para el índice y de acuerdo al ajuste  a observar se puede ver que de corto plazo puede ir a testear los U$S 101,8 o bien los U$S 93 de ser una corrección por precios de mayor envergadura

GRAFICO SEMANAL

En el Mediano plazo el índice debería romper esa resistencia de menor orden cercano a los U$S 106 para poder aspirar a un objetivo intermedio de U$S118,46 dado la estructura alcista de este ETF y de su correspondiente índice donde también coincide una resistencia dinámica del canal ascendente iniciado en octubre de 2012 que hasta la fecha se mantiene intacto, esto salvo que la FED empiece a cambiar su política monetaria o bien de intervenir en los mercados en forma directa, cosa poco probable hasta el momento.

GRAFICO MENSUAL

La estructura de Largo Plazo el índice luce mas que tentador dado que ha formado un triangulo ascendente y ha provocado su ruptura en U$S 86,3 habilitando un objetivo muy ambicioso de U$S 138, siempre que la FED  no cambie su política en forma abrupta esta estructura técnica puede llegar a ser realizada,

De corto es necesaria una descongestión de índices pero el Mediano y Largo Plazo luce muy prometedor siempre haciendo salvedad de las políticas que implemente la FED, teniendo en cuenta si esta Bernanke con posibilidad de desarmar su propia burbuja